Assurance-vie en ligne ou en banque : laquelle choisir en 2026 ?
La question n'est pas le service, c'est l'arithmétique : 2 % à chaque versement, 0,75 % chaque année sur tout l'encours, 0,50 % à chaque arbitrage. Ce duel met le meilleur contrat en ligne face au contrat d'agence type, et laisse le simulateur chiffrer l'écart pour votre cas.
Notre verdict
En ligne, sauf si vous ne verserez jamais plus de quelques milliers d'euros et tenez à un visage.
Sur 50 000 € à 4 % pendant vingt ans, le contrat bancaire type prélève 1 000 € le premier jour puis un quart de point de plus chaque année : l'écart de capital final se compte en milliers d'euros, et il grandit avec le montant et la durée. L'agence garde trois usages : un très petit contrat ouvert pour prendre date, un besoin d'accompagnement humain, ou un contrat ancien à fonds euros historique qu'il ne faut pas fermer.
Linxea Spirit 2
Contrat bancaire type
Face à face, sur les grilles en vigueur
| Critère | Linxea Spirit 2 | Contrat bancaire type |
|---|---|---|
| Assureur | Spirica (Crédit Agricole Assurances) | Banque de réseau |
| Frais sur versement | 0,00 % | 2,00 % |
| Frais de gestion UC | 0,50 % | 0,75 % |
| Frais de gestion fonds euros | 2,00 % | 0,75 % |
| Fonds euros | 3,08 % (2025) | n.c. |
| Supports · ETF · SCPI | 1100 · 207 · 22 | […] · […] · […] |
| SCPI : loyers reversés | 100 % | n.c. |
| Versement initial minimum | 500 € | n.c. |
Quatre postes de frais, quatre avantages au contrat en ligne. Le contrat bancaire type est un repère éditorial : certaines banques font pire (3 % d'entrée, 1 % de gestion), quelques-unes font mieux sur demande.
Votre chiffre : 50 000 € pendant quinze ans
La formule du simulateur de frais est simple : capital × (1 − frais) puissance n, hors rendement, pour isoler ce que la grille prélève. À 100 % en unités de compte, Spirit 2 prend 0,50 % par an : 50 000 € × 0,995 puissance 15 donnent 46 380 €. Le contrat bancaire type prend 2 % le premier jour puis 0,75 % par an : 50 000 € × 0,98 × 0,9925 puissance 15 donnent 43 770 €. L'écart est de 2 610 € sur quinze ans, avant les 0,50 % par arbitrage ; si un dixième de l'encours est arbitré chaque année, il dépasse 2 900 €. La première année, la différence tient en deux lignes : 1 000 € retenus à l'entrée, puis 375 € contre 250 € de frais de gestion. Le simulateur de frais refait le calcul avec votre versement, votre répartition et un rendement, année par année ; c'est lui qui tranche pour votre cas, pas le tableau.
Le cas où l'agence gagne
Il existe, et il se chiffre. Prenez un épargnant de 58 ans qui verse 50 000 € une fois, garde 40 % en fonds euros par prudence et n'arbitre jamais. Chez Spirica, la poche euros supporte 2 % de frais de gestion : les frais pondérés de Spirit 2 montent à 1,10 % (0,6 × 0,50 % + 0,4 × 2 %), et 50 000 € × 0,989 puissance 15 donnent 42 360 €. Le contrat d'agence, à 0,75 % partout après ses 2 % d'entrée, finit à 43 770 € : 1 400 € de mieux sur les seuls frais. Ce n'est pas le contrat en ligne qui perd, c'est le fonds euros de Spirit 2 ; le même épargnant chez Placement-direct Vie, à 0,54 % pondérés, finit à 46 100 €. Une réserve, que le simulateur ne voit pas : un taux de fonds euros est publié net de frais de gestion, et Spirica a servi 3,08 % en 2025 malgré ses 2 %. Le duel Spirit 2 ou Placement-direct Vie traite ce point.
Deuxième cas, plus fréquent : le contrat d'agence a plus de huit ans et 20 000 € de gains latents. Le racheter pour rouvrir ailleurs coûte 17,2 % de prélèvements sociaux sur les gains, 3 440 €, plus 7,5 % d'impôt au-delà des 4 600 € d'abattement, 1 155 €, soit 4 595 € avant d'avoir économisé un centime de frais. À 125 € d'écart annuel sur 50 000 € d'unités de compte, il faudrait près de trente-sept ans pour les récupérer. On garde l'ancien contrat, on ouvre le nouveau pour les versements suivants, et le simulateur garder ou transférer fait le partage.
Prenez Linxea Spirit 2 si
- vous versez plus de 10 000 € ou programmez une épargne mensuelle : les 2 % d'entrée se voient tout de suite ;
- vous investissez en unités de compte : 0,50 % contre 0,75 %, chaque année, sur tout ;
- vous voulez des ETF, des titres vifs, des SCPI à 100 % des loyers.
Prenez Contrat bancaire type si
- vous voulez un interlocuteur physique et acceptez de le payer ;
- votre contrat d'agence a plus de huit ans, un bon fonds euros et des gains latents : gardez-le, ouvrez le nouveau à côté ;
- votre banque négocie les frais d'entrée à 0 % — demandez-le, c'est fréquent au-delà de 50 000 €.
Ce que ce duel ne tranche pas
Le service. Un bon conseiller d'agence peut valoir son prix pour quelqu'un qui ne fera jamais rien seul ; un mauvais coûte le même prix. Nous ne notons pas les conseillers, seulement les grilles.